Il est bien connu que les impôts sur les gains en capital réduisent considérablement les résultats d’investissement à long terme. Naturellement, la plupart des investisseurs veulent réduire leur facture fiscale. Parfois, les investisseurs vendent des actifs qui sont tombés en dessous du prix d’achat, ce qui leur permet de réclamer une perte en capital. L’IRS, cependant, a des règles très spécifiques sur les pertes en capital. En connaissant et en comprenant la règle de vente de lavage, vous pouvez vous assurer de ne pas exécuter par inadvertance amuck de la loi.,
la règle de Vente Wash définie
en termes simples, la règle de vente wash interdit à un investisseur de réclamer une perte en capital aux fins de l’impôt si le placement dans lequel la perte est née est racheté dans les trente jours. Un exemple de situation applicable à la règle de vente wash
Imaginez un investisseur assez malheureux pour acheter des actions Lucent Technology alors qu’il se négociait plus de 70 per par action., Au cours des années suivantes, avant que l’entreprise ne disparaisse fusions, cet investisseur a regardé les scandales comptables, les problèmes financiers et les effondrements des ventes essuyer le cours de l’action à 1$.
toujours le baron entreprenant, notre investisseur se rend compte que s’il vend ses actions, il peut déclarer une perte en capital et réduire son fardeau fiscal. Le problème? Il croit que Lucent, ou l’entreprise qui en est propriétaire, renaîtra de ses cendres et rendra une partie de la valeur marchande qu’elle a perdue.
soudain, notre investisseur a une idée brillante., Au cours de la dernière semaine de décembre, il appelle son courtier et lui dit de vendre ses actions dans l’équipementier Télécoms, bloquant la perte en capital. Trois semaines plus tard, au cours de la première quinzaine de janvier, il appelle le courtier et lui demande de racheter ces actions de Lucent. Tout va bien dans le monde; il a verrouillé sa perte en capital tout en conservant les actions. Semble ingénieux, non?
L’IRS a une longueur d’avance sur lui. La règle de vente wash, comme vous vous en souvenez, ne permet pas à un investisseur de réclamer une perte en capital s’il rachète l’investissement dans les trente jours., En d’autres termes, à moins que l’investisseur n’attende que le délai de trente jours soit écoulé, il ne pourra pas radier la perte de ses impôts grâce à la règle de vente wash.
pour ajouter l’insulte à la blessure, Lucent peut courir pendant le temps qu’il attend sur la touche, augmentant le prix auquel il achète. Le fait qu’il ait maintenant payé deux commissions (une pour la vente en décembre et une pour le rachat en Janvier) est tout aussi peu attrayant.,
contourner la règle de Vente Wash
« L’investisseur n’aurait-il pas pu attendre l’expiration de la période de vente wash pour racheter les actions?” vous pouvez demander. Comme une question de fait, oui, il le pouvait. Comme mentionné précédemment, cette approche pose plusieurs problèmes. Outre les doubles commissions, il y a un risque très réel que Lucent se présente à court terme, ce qui l’amène à racheter à un prix plus élevé qui peut être nettement plus élevé que prévu.
La morale?, Vendre uniquement si vous acceptez le fait que vous ne pouvez pas être en mesure de racheter les actions au même prix ou moins. Si vous êtes réconcilié avec cette possibilité, rien ne vous arrête.,
