Il ritorno sull’investimento (ROI) è una misura di quanti soldi o profitti vengono realizzati su un investimento in percentuale del suo costo. Poiché questa metrica mostra quanto bene i vostri dollari di investimento vengono utilizzati, vale la pena di sapere sia ciò che ROI è e come calcolare il ROI nel settore immobiliare.
Key Takeaways
- Il ritorno sull’investimento (ROI) misura quanto denaro o profitto viene realizzato su un investimento in percentuale del costo dell’investimento.,
- Return on investment (ROI) mostra come in modo efficace ed efficiente dollari di investimento vengono utilizzati per generare profitti.
- Molti investitori utilizzano i rendimenti medi sul S & P 500 come benchmark per un target return on investment (ROI).
Il ritorno sull’investimento (ROI) è un termine contabile che indica la percentuale di denaro investito recuperata dopo aver dedotto i costi associati., Per il non contabile, questo può sembrare confuso, ma la formula può essere semplicemente dichiarata come segue:
Questa equazione sembra abbastanza facile da calcolare. Tuttavia, una serie di variabili entrano in gioco, compresi i costi di riparazione e manutenzione, nonché la leva finanziaria—la quantità di denaro preso in prestito (con interessi) per effettuare l’investimento iniziale. Queste variabili possono influenzare i numeri ROI.,
Come Calcolare il ROI Per gli Investimenti Immobiliari
Complicazioni nel Calcolo del ROI
Quando si acquista la proprietà, le condizioni di finanziamento può essere di grande impatto il costo complessivo dell’investimento. Le complicazioni nel calcolo del ROI possono verificarsi quando una proprietà viene rifinanziata o viene stipulata una seconda ipoteca. Gli interessi su un secondo prestito, o un prestito rifinanziato, possono aumentare, e le tasse di prestito possono essere addebitate-entrambi i quali possono ridurre il ROI.,
Potrebbe verificarsi anche un aumento dei costi di manutenzione, delle tasse di proprietà e dei tassi di utilità. Se il proprietario di un immobile residenziale o commerciale paga queste spese, tutti questi nuovi numeri devono essere collegati per aggiornare il ROI.
Calcoli complessi possono anche essere richiesti per immobili acquistati con un mutuo a tasso variabile (ARM)-un prestito con un tasso che cambia periodicamente per tutta la durata del prestito.
Diamo un’occhiata ai due metodi principali per calcolare il ROI: il metodo dei costi e il metodo out-of-pocket.,
Il metodo del costo
Il metodo del costo calcola il ROI dividendo il patrimonio netto in una proprietà per i costi di tale proprietà.
Per utilizzare il metodo dei costi, dividere la posizione patrimoniale per tutti i costi relativi all’acquisto, alle riparazioni e alla riabilitazione dell’immobile.
Il ROI, in questo caso, è 5 50.000 ÷ ÷ 150.000 = 0,33, o 33%.
Il metodo Out-of-Pocket
Il metodo out-of-pocket è preferito dagli investitori immobiliari a causa di risultati ROI più elevati., Usando i numeri dell’esempio sopra, supponiamo che la stessa proprietà sia stata acquistata per lo stesso prezzo, ma questa volta l’acquisto è stato finanziato con un prestito e un acconto di $20.000.
Il ROI in questo caso è $130.000 ÷ ÷ 200.000 = 0,65, o 65%. Questo è quasi il doppio del ROI del primo esempio. La differenza, ovviamente, è attribuibile al prestito: leva finanziaria come mezzo per aumentare il ROI.
Che cosa è un buon ritorno sull’investimento (ROI) per gli investitori immobiliari?
Ciò che un investitore considera un ROI “buono” può essere inaccettabile per un altro., Un buon ROI sugli immobili varia in base alla tolleranza al rischio: più rischi sei disposto a correre, più alto è il ROI che ti aspetti. Al contrario, gli investitori avversi al rischio possono felicemente accontentarsi di ROI più bassi in cambio di maggiore certezza.
In generale, tuttavia, per rendere utile l’investimento immobiliare, molti investitori puntano a rendimenti che corrispondono o superano i rendimenti medi sul S& P 500. La media storica S&P 500 restituisce 10%.
Naturalmente, non è necessario acquistare proprietà fisiche per investire nel settore immobiliare., I fondi di investimento immobiliari (REIT) commerciano come azioni in borsa e possono fornire diversificazione senza la necessità di possedere e gestire qualsiasi proprietà. In generale, i rendimenti REIT sono più volatili della proprietà fisica (dopo tutto scambiano su uno scambio). Negli Stati Uniti, il rendimento annuo dei REIT è del 12,99%, come misurato dall’indice MSCI U. S. REIT.
Il ritorno sull’investimento (ROI) non equivale al profitto
Naturalmente, prima che il ROI possa essere realizzato in profitti effettivi, la proprietà deve essere venduta. Spesso, una proprietà non venderà al suo valore di mercato., Un affare immobiliare può chiudere al di sotto del prezzo richiesto iniziale, che riduce il calcolo finale ROI per quella proprietà.
Inoltre, ci sono costi associati alla vendita di una proprietà immobiliare, come i fondi spesi per le riparazioni, la pittura e il paesaggio. I costi di pubblicità della proprietà dovrebbe anche essere aggiunto in, insieme con i costi di valutazione e la commissione per l’agente immobiliare o broker.
La discriminazione dei prestiti ipotecari è illegale., Se pensi di essere stato discriminato in base a razza, religione, sesso, stato civile, uso dell’assistenza pubblica, origine nazionale, disabilità o età, ci sono passi che puoi prendere. Un tale passo è quello di presentare un rapporto al Consumer Financial Protection Bureau o con il Dipartimento degli Stati Uniti di Housing and Urban Development (HUD).
Sia le spese pubblicitarie che le commissioni possono essere negoziate con il fornitore del servizio., Gli sviluppatori immobiliari con più di una proprietà per pubblicizzare e vendere sono in una posizione migliore per negoziare tariffe favorevoli con i media e mediatori. Il ROI su più vendite, tuttavia, con costi variabili per la pubblicità, la commissione, il finanziamento e la costruzione presenta problemi contabili complessi che sono meglio gestiti da un professionista.
La linea di fondo
Calcolare il ROI sugli immobili può essere semplice o complessa, a seconda di tutte le variabili sopra menzionate., In un’economia solida, investire nel settore immobiliare-sia residenziale che commerciale-ha dimostrato di essere molto redditizio. Anche in un’economia recessiva, quando i prezzi scendono e il denaro è scarso, come può accadere sulla scia della pandemia di COVID-19, molte occasioni nel settore immobiliare sono disponibili per gli investitori con i soldi per investire. Quando l’economia si riprende, come inevitabilmente accade, molti investitori possono raccogliere un bel profitto.
